Study this in the app →

English · हिन्दी · తెలుగు · தமிழ் · മലയാളം · मराठी · ಕನ್ನಡ

Farm prices, procurement and markets

മലയാളത്തിൽ വിശദീകരണം

Agriculture and food security · Part 1 / 1 · Fact-checked on · how we check

Written with AI from the sources listed at the bottom of this page, then fact-checked by a separate AI.

What a minimum support price is and why it began, how the CACP recommends prices for 22 crops, the cost concepts A2, A2+FL and C2 and the 1.5 times rule of 2018-19, the limits of MSP, the Food Corporation of India and decentralised procurement, buffer stocks and open market sales, PM-AASHA, APMC markets and their problems, the Model Acts, e-NAM, the 2020 farm laws and their repeal, and the Essential Commodities Act.

Each idea is explained first in Malayalam (മലയാളം), ending with the English and Hindi exam terms, followed by the same point in exam English. UPSC Prelims is in English or Hindi, so understand it in Malayalam and revise it in English.

കർഷകന് രണ്ടു പേടി: മഴ ചതിച്ചാൽ വിള പോകും, നന്നായി വിളഞ്ഞാൽ ചന്തയിൽ വില ഇടിയും. രണ്ടാമത്തെ പേടി കുറയ്ക്കാൻ സർക്കാരിന് മൂന്ന് ഉപകരണങ്ങൾ: മിനിമം താങ്ങുവില എന്ന 'ഇതിനു താഴെ പോകാൻ വിടില്ല' എന്ന ഉറപ്പ്, ധാന്യം വാങ്ങി ഗോഡൗണിൽ സൂക്ഷിക്കൽ, ചന്തയുടെ നിയമങ്ങൾ. സർക്കാർ കർഷകനിൽനിന്ന് വാങ്ങുന്ന അരിയാണ് പിന്നീട് റേഷൻകടയിലെത്തുന്നത് — വയൽ മുതൽ റേഷൻകാർഡ് വരെ ഒറ്റ ചങ്ങല. (→ English: minimum support price · हिन्दी: न्यूनतम समर्थन मूल्य)

In exam EnglishA very large share of India's workers still depends on farming, yet a farmer's income is exposed to two risks at once: the weather can ruin the crop, and a good harvest can crash the price. Public policy answers the second risk with three tools that this part explains: a guaranteed floor price, the minimum support price; public buying and storing of grain through procurement and buffer stocks; and rules for the markets where farmers sell. The same grain that the government buys from farmers is later sold cheaply to poor families through the public distribution system, the subject of Part 2, so these tools link the farmer's field to the ration shop. Part 3 turns to credit, income support, insurance and land.

മിനിമം താങ്ങുവില നിലത്തു വിരിച്ച വല പോലെയാണ്: സർക്കസുകാരൻ വീണാൽ വല താങ്ങും, മുകളിൽ നന്നായി കളിക്കുമ്പോൾ വലയ്ക്ക് പണിയില്ല. ചന്തവില കൂടുതലാണെങ്കിൽ കർഷകൻ ചന്തയിൽത്തന്നെ വിൽക്കും. 1960കളിൽ പുതിയ ഹരിതവിപ്ലവ വിത്തും വളവും വിലകൂടിയതായിരുന്നു — 'നന്നായി വിളഞ്ഞ് വില ഇടിഞ്ഞാലും നഷ്ടമില്ല' എന്ന ഉറപ്പുണ്ടെങ്കിലേ കർഷകൻ ധൈര്യപ്പെടൂ. ആ വിലകൾ ശുപാർശ ചെയ്യാൻ 1965ൽ വന്ന സമിതിയാണ് 1985 മുതൽ കാർഷിക ചെലവ് വില കമ്മീഷൻ. (→ English: minimum support price · Commission for Agricultural Costs and Prices · हिन्दी: न्यूनतम समर्थन मूल्य · कृषि लागत और मूल्य आयोग)

In exam EnglishA minimum support price is the price at which the government stands ready to buy a crop if the market price falls below it. It is a floor, not a fixed price: when market prices are higher, farmers simply sell in the market. The idea took shape in the mid-1960s, when India was importing food grain under aid programmes and needed farmers to adopt the costly high-yielding seeds of the Green Revolution. Farmers would invest in new seeds, fertiliser and irrigation only if a bumper crop did not mean ruin, so an assured price became part of the package. The Agricultural Prices Commission was set up in 1965 to advise on these prices; in 1985 it was renamed the Commission for Agricultural Costs and Prices, reflecting that costs of cultivation now weighed as much as prices.

കാർഷിക ചെലവ് വില കമ്മീഷൻ ഒരു ഉപദേശകൻ മാത്രം — 22 വിളകൾക്ക് വില ശുപാർശ ചെയ്യുന്നു (14 ഖരീഫ്, 6 റബി, ചണം, കൊപ്ര). കരിമ്പിന് വേറെ കണക്ക് — പഞ്ചസാര മിൽ നിർബന്ധമായും നൽകേണ്ട ന്യായവില. ഉദാഹരണത്തിന്, പയറിന്റെ വില വളരെ കുറച്ചുവച്ചാൽ എല്ലാ കർഷകരും നെല്ലിലേക്ക് മാറും — അതുകൊണ്ട് ഒരു വിളയെ മറ്റൊന്നുമായി താരതമ്യം ചെയ്യുന്നു. അവസാന വാക്ക് കേന്ദ്ര മന്ത്രിസഭാ സമിതിയുടേത്, വിതയ്ക്കുന്നതിനു മുമ്പേ പ്രഖ്യാപിക്കും. (→ English: Commission for Agricultural Costs and Prices · fair and remunerative price · हिन्दी: कृषि लागत और मूल्य आयोग · उचित और लाभकारी मूल्य)

In exam EnglishThe Commission for Agricultural Costs and Prices is an attached office of the Ministry of Agriculture and Farmers Welfare. Each season it recommends support prices for 22 mandated crops: 14 kharif crops such as paddy, pulses and cotton, 6 rabi crops such as wheat, gram and mustard, and two commercial crops, jute and copra. Sugarcane is handled differently, through a fair and remunerative price that sugar mills must pay. In making its recommendations the Commission looks at the cost of production, demand and supply, domestic and world price trends, the price of one crop relative to competing crops, the terms of trade between farming and the rest of the economy, and the likely effect on consumers. The final decision rests with the Cabinet Committee on Economic Affairs, which announces prices before sowing so that farmers can plan what to grow.

മൂന്നു തട്ടായുള്ള ചെലവ്: എ2 എന്നാൽ കീശയിൽനിന്ന് മുടക്കിയത് — വിത്ത്, വളം, കൂലി. എ2+എഫ്എൽ എന്നാൽ അതിനോടൊപ്പം വീട്ടുകാർ കൂലിയില്ലാതെ ചെയ്ത പണിക്ക് വില കണക്കാക്കി ചേർക്കുന്നത്. സി2 എന്നാൽ സ്വന്തം ഭൂമി പാട്ടത്തിനു കൊടുത്താൽ കിട്ടുന്ന വാടകയും സ്വന്തം ട്രാക്ടറിന്റെ പലിശയും കൂടി ചേർക്കുന്നത്. സങ്കൽപ്പിക്കൂ: എ2+എഫ്എൽ ആയിരം രൂപയാണെങ്കിൽ മിനിമം താങ്ങുവില ചുരുങ്ങിയത് ആയിരത്തഞ്ഞൂറ്. സി2 അടിസ്ഥാനമാക്കിയാൽ വില ഇനിയും കൂടും — അതാണ് കർഷക സംഘടനകളുടെ ആവശ്യം. (→ English: cost of production: A2, A2+FL, C2 · हिन्दी: उत्पादन लागत: ए2, ए2+एफ़एल, सी2)

In exam EnglishCost of production is measured in layers, and the choice of layer is the heart of the MSP debate. A2 covers the costs a farmer actually pays out in cash or kind: seed, fertiliser, pesticide, hired labour, machine hire, irrigation charges and the rent on leased land. A2+FL adds the imputed value of unpaid family labour. C2 is the most complete measure: it adds to A2+FL the rental value of the farmer's own land and interest on his own fixed capital. The National Commission on Farmers chaired by M.S. Swaminathan (2004–06) recommended that MSP be at least 50 per cent above the weighted average cost of production. The Union Budget for 2018-19 announced that MSP would be fixed at no less than one and a half times the cost of production, and the government measures that cost as A2+FL, not C2. Farm unions argue that the formula should use C2.
Cost concepts used in fixing MSP
ConceptWhat it includesWhere it is used
A2Costs paid out in cash or kind: seed, fertiliser, pesticide, hired labour, machinery, irrigation, rent on leased landThe base of every other measure
A2+FLA2 plus the imputed value of unpaid family labourThe cost to which the 1.5 times rule (2018-19) is applied
C2A2+FL plus rental value of owned land and interest on owned fixed capitalThe measure farm unions want MSP based on

സ്കൂളിൽ 'പരീക്ഷ ജയിച്ചാൽ സമ്മാനം' എന്ന് പ്രഖ്യാപിച്ച്, സമ്മാനം കൊടുക്കുന്നയാൾ ചില നാടുകളിൽ മാത്രം വന്നാൽ എങ്ങനെയിരിക്കും? മിനിമം താങ്ങുവിലയുടെ അവസ്ഥ അതാണ്. ഒരു നിയമവും ആ വില കൊടുക്കാൻ നിർബന്ധിക്കുന്നില്ല (കരിമ്പ് മാത്രം ഒഴിവ്). സർക്കാർ വൻതോതിൽ വാങ്ങുന്നത് നെല്ലും ഗോതമ്പും മാത്രം, അതും പഞ്ചാബ്, ഹരിയാന പോലുള്ള ചില സംസ്ഥാനങ്ങളിൽ. 2015ലെ സമിതി പ്രകാരം ഏകദേശം 6 ശതമാനം കർഷക കുടുംബങ്ങളേ സർക്കാരിന് വിറ്റുള്ളൂ. നെല്ലിന് ഉറപ്പുള്ളതുകൊണ്ട് പഞ്ചാബിൽ ഭൂഗർഭജലം താഴുന്നു. (→ English: minimum support price · हिन्दी: न्यूनतम समर्थन मूल्य)

In exam EnglishAn announced price helps a farmer only if someone actually buys at it, and that is the weak link. MSP has no statutory backing: no law obliges any buyer, public or private, to pay it, except that sugar mills must pay the fair and remunerative price for cane. In practice large-scale government buying happens mainly for wheat and paddy, and mostly in a few states such as Punjab, Haryana and Madhya Pradesh; for most other crops the price is announced but rarely defended. The High Level Committee on restructuring the FCI, chaired by Shanta Kumar (2015), noted from survey data that only about 6 per cent of farm households sold to a procurement agency. Assured buying of rice and wheat has also tilted cropping in the north-west towards water-hungry paddy, depleting groundwater. Farm unions now demand a legal guarantee of MSP for all mandated crops.

ഫുഡ് കോർപ്പറേഷൻ ഓഫ് ഇന്ത്യ (എഫ്സിഐ) രാജ്യത്തിന്റെ വലിയ പത്തായം പോലെയാണ്: വാങ്ങുക, സൂക്ഷിക്കുക, തീവണ്ടിയിൽ മറ്റു സംസ്ഥാനങ്ങളിലേക്ക് അയയ്ക്കുക, സംസ്ഥാനങ്ങൾക്ക് നൽകുക. പഴയ രീതിയിൽ എല്ലാം എഫ്സിഐയുടെ കൈയിൽ. 1997-98 മുതൽ വികേന്ദ്രീകൃത സംഭരണം: സംസ്ഥാനംതന്നെ വാങ്ങി, സൂക്ഷിച്ച്, സ്വന്തം റേഷൻകടകളിൽ വിതരണം ചെയ്യുന്നു, ചെലവ് കേന്ദ്രം വഹിക്കുന്നു. ഉദാഹരണത്തിന്, ഒരു സംസ്ഥാനത്തിന് തങ്ങളുടെ ആളുകൾക്ക് ഇഷ്ടമുള്ള റാഗിയോ ചോളമോ വാങ്ങാം; പഞ്ചാബിൽനിന്ന് അരി കൊണ്ടുവരുന്ന ചെലവ് കുറയും. (→ English: Food Corporation of India · decentralised procurement · हिन्दी: भारतीय खाद्य निगम · विकेंद्रीकृत खरीद)

In exam EnglishMost public buying is done by the Food Corporation of India, set up in 1965 under the Food Corporations Act, 1964, as the food shortages of the mid-1960s gave the state a reason to hold grain of its own. The FCI procures wheat and rice at MSP, stores it, moves it across the country by rail and road, and releases it to the states for distribution. Under the older centralised system the FCI, or state agencies on its behalf, did the buying and the FCI kept the stock. In 1997-98 the Centre introduced decentralised procurement, under which a participating state buys, stores and distributes grain itself, and the Centre meets the cost; any surplus is handed over to the FCI. The idea was to spread procurement to more states, cut the cost of moving grain long distances, and let states buy locally preferred grains.

ബഫർ ശേഖരം എന്നാൽ വീട്ടിലെ തട്ടിൻപുറത്ത് സൂക്ഷിച്ച അരിച്ചാക്കുകൾ പോലെയാണ്: ദിവസേനയുള്ള പാചകത്തിന്, വരൾച്ച വന്നാൽ സഹായിക്കാൻ, ചന്തയിൽ വില കൂടിയാൽ കുറച്ചെടുത്ത് വിൽക്കാൻ. ഓരോ മൂന്നു മാസത്തിനും 'ചുരുങ്ങിയത് ഇത്രയും വേണം' എന്ന കണക്കുണ്ട്. പക്ഷേ ആവശ്യത്തിലധികം ശേഖരിച്ചാൽ ചാക്കിൽ പുഴു കയറും, ഗോഡൗൺ വാടക കൂടും. അപ്പോൾ എഫ്സിഐ അധികമുള്ള ഗോതമ്പ് മാവുമില്ലുകൾക്ക് വിൽക്കും. (→ English: buffer stock · Open Market Sale Scheme · economic cost · हिन्दी: बफ़र स्टॉक · खुला बाज़ार बिक्री योजना · आर्थिक लागत)

In exam EnglishGrain bought at MSP is held as a buffer stock, a reserve that serves three purposes: it meets the monthly needs of the public distribution system and welfare schemes, it guards against a drought or a failed harvest, and it lets the government cool prices by selling when markets run hot. The Centre sets stocking norms for the first day of each quarter (April, July, October and January), and these include a strategic reserve on top of operational stock. When stocks pile far above the norms, as they often have, the grain costs money to store and can spoil. One outlet is the Open Market Sale Scheme (Domestic), under which the FCI sells surplus wheat and rice to bulk buyers such as flour mills at a reserve price. The cost the FCI bears for each quintal, including procurement, storage and transport, is called the economic cost, and it is well above the price at which grain is issued to ration shops.

സർക്കാർ കൂടുതലും നെല്ലും ഗോതമ്പും മാത്രം വാങ്ങിയതിനാൽ തുവരയും നിലക്കടലയും കൃഷിചെയ്യുന്നവർ പലപ്പോഴും മിനിമം താങ്ങുവിലയ്ക്ക് താഴെ വിറ്റു. 2018ൽ പിഎം-ആശ വന്നു. ഒരു വഴി: സർക്കാർ ഏജൻസി തന്നെ പയർ വാങ്ങും. രണ്ടാമത്തെ വഴി: കർഷകൻ ചന്തയിൽ വിൽക്കും, വില കുറഞ്ഞാൽ ആ നഷ്ടം സർക്കാർ ബാങ്ക് അക്കൗണ്ടിലിടും. ഉദാഹരണം: താങ്ങുവില അയ്യായിരം, ചന്തയിലെ ശരാശരി നാലായിരത്തഞ്ഞൂറ് ആണെങ്കിൽ ക്വിന്റലിന് അഞ്ഞൂറ് കർഷകന്. മൂന്നാമത്തെ വഴി: സ്വകാര്യ ഏജൻസികളുമായി പരീക്ഷണം. (→ English: Price Support Scheme · Price Deficiency Payment Scheme · हिन्दी: मूल्य समर्थन योजना · मूल्य न्यूनता भुगतान योजना)

In exam EnglishBecause procurement had favoured cereals, farmers of pulses and oilseeds, which India imports in large quantities, often sold below MSP. In 2018 the government launched an umbrella scheme, Pradhan Mantri Annadata Aay SanraksHan Abhiyan (PM-AASHA), with three parts. Under the Price Support Scheme, central agencies such as NAFED physically buy pulses, oilseeds and copra at MSP when market prices fall below it. Under the Price Deficiency Payment Scheme, meant for oilseeds, the government does not buy at all: it pays registered farmers the difference between the MSP and the average market price, while the crop is sold in the market. A third, pilot Private Procurement and Stockist Scheme lets selected private agencies buy at MSP on the government's behalf. The deficiency payment route avoids the cost of storage, but it needs reliable data on what each farmer sold and at what price.

കാർഷികോൽപ്പന്ന വിപണന സമിതി നടത്തുന്ന ചന്തമുറ്റം ഒരു 'നിയമമുള്ള ചന്ത' പോലെയാണ്: തുറന്ന ലേലം, ശരിയായ തൂക്കം, ലൈസൻസുള്ള കച്ചവടക്കാർ, ഉടനെ പണം. പലിശക്കാരൻ തൂക്കത്തിൽ കള്ളം കാട്ടാതിരിക്കാനാണ് ഇത് തുടങ്ങിയത്. പക്ഷേ കാലക്രമേണ ചന്തമുറ്റങ്ങൾ കുറവ്, ലൈസൻസ് ചുരുക്കം ഇടനിലക്കാരുടെ കൈയിൽ, ഫീസ് കൂടുതൽ. സങ്കൽപ്പിക്കൂ: ചന്ത അമ്പതു കിലോമീറ്റർ അകലെയാണെങ്കിൽ ചെറുകർഷകൻ നാട്ടിൽത്തന്നെ കച്ചവടക്കാരന് കുറഞ്ഞ വിലയ്ക്ക് വിൽക്കും. (→ English: Agricultural Produce Market Committee · regulated market · हिन्दी: कृषि उपज मंडी समिति · विनियमित बाज़ार)

In exam EnglishWhere farmers sell is decided largely by the states, because agriculture and markets and fairs are subjects in the State List. From the 1960s states passed Agricultural Produce Marketing (Regulation) Acts that set up regulated market yards, or mandis, each run by an Agricultural Produce Market Committee (APMC). The aim was to protect farmers from moneylenders and traders who cheated on weights and prices, by requiring open auction, licensed traders and prompt payment within a notified market. Over time the system developed problems of its own: too few mandis for the area they served, licences held by a small circle of traders and commission agents, market fees and other charges that raised costs, and rules that often barred farmers from selling outside the notified yard. A farmer far from a mandi frequently ended up selling at the village gate to a trader at a lower price.

ചന്തകൾ സംസ്ഥാന വിഷയമായതിനാൽ കേന്ദ്രം 'ഇങ്ങനെ നിയമമുണ്ടാക്കൂ' എന്ന മാതൃകാനിയമങ്ങൾ അയച്ചു (2003, 2017). 2016ൽ ഇ-നാം: ഓൺലൈൻ മണ്ടി — കർണൂലിലെ കർഷകന്റെ ഉള്ളിക്ക് ഡൽഹിയിലെ കച്ചവടക്കാരനും വീട്ടിലിരുന്ന് വില പറയാം. 2020ൽ പാർലമെന്റ് മൂന്ന് കാർഷിക നിയമങ്ങൾ പാസാക്കി — വിപണന സമിതി മുറ്റത്തിനു പുറത്ത് വിൽപ്പന, കരാർ കൃഷി. കർഷകരുടെ വലിയ സമരത്തിനു ശേഷം 2021ൽ സുപ്രീം കോടതി സ്റ്റേ ചെയ്തു, പിന്നീട് ആ നിയമങ്ങൾ റദ്ദാക്കി. (→ English: e-NAM · Model APMC Act · Farm Laws Repeal Act, 2021 · हिन्दी: ई-नाम · आदर्श एपीएमसी अधिनियम · कृषि कानून निरसन अधिनियम, 2021)

In exam EnglishBecause markets are a state subject, the Centre has mostly reformed them by persuasion. It circulated a Model APMC Act in 2003, allowing private markets, direct purchase from farmers and contract farming, and a fuller Model Agricultural Produce and Livestock Marketing (Promotion and Facilitation) Act in 2017, which proposed treating a whole state as one market. In April 2016 it launched e-NAM, the National Agriculture Market, an online trading platform that links mandis so that a buyer in one place can bid for produce in another; the Small Farmers' Agribusiness Consortium is its lead agency. In 2020 Parliament went further and passed three farm laws that allowed trade outside APMC yards without state fees, set a framework for contract farming and eased stock limits. Facing sustained protests, chiefly from farmers of Punjab, Haryana and western Uttar Pradesh, the laws were stayed by the Supreme Court in January 2021 and repealed by the Farm Laws Repeal Act, 2021.

അവശ്യവസ്തു നിയമം (1955) സർക്കാരിന്റെ കൈയിലെ ഒരു വടി പോലെയാണ്: ഉള്ളിവില ആകാശം മുട്ടിയാൽ 'ഒരു കച്ചവടക്കാരനും ഇതിൽ കൂടുതൽ ശേഖരിക്കരുത്' എന്ന് പരിധി വയ്ക്കാം, പൂഴ്ത്തിവയ്പ് തടയാം. പക്ഷേ ഈ വടി കൂടെക്കൂടെ ഓങ്ങിയാൽ കച്ചവടക്കാർ വലിയ ഗോഡൗണുകളും ശീതീകരണ സംഭരണികളും പണിയാൻ മടിക്കും. 2020ലെ ഭേദഗതി ഈ പരിധികൾ ഇളവുചെയ്തു, പക്ഷേ 2021ൽ അതും റദ്ദായി — പഴയ നിയമം തന്നെയാണ് വീണ്ടും നിലവിൽ. (→ English: Essential Commodities Act, 1955 · stock limit · हिन्दी: आवश्यक वस्तु अधिनियम, 1955 · भंडारण सीमा)

In exam EnglishA further lever over farm markets is the Essential Commodities Act, 1955. It empowers the Centre, which usually delegates the power to the states, to control the production, supply, distribution and trade of commodities it declares essential, such as cereals, pulses, edible oils and onions. Its best-known tool is the stock limit, a cap on how much a trader may hold, used to fight hoarding when prices spike. Critics say frequent stock limits discourage private investment in warehouses and cold storage, because traders cannot plan to store a crop when the harvest is plentiful. The Essential Commodities (Amendment) Act, 2020, one of the three farm laws, allowed stock limits on most farm produce only in extraordinary situations or after steep price rises; it was repealed with the others in 2021, so the 1955 Act applies again in its earlier form.

മുഴുവൻ ചങ്ങല ഇങ്ങനെ: കാർഷിക ചെലവ് വില കമ്മീഷൻ ശുപാർശ ചെയ്യുന്നു, സർക്കാർ മിനിമം താങ്ങുവില പ്രഖ്യാപിക്കുന്നു, എഫ്സിഐയും സംസ്ഥാനങ്ങളും വാങ്ങുന്നു, ധാന്യം ബഫർ ശേഖരം ആകുന്നു, അവിടെനിന്ന് റേഷൻകടയിലേക്ക്. സർക്കാർ വാങ്ങാത്ത വിള കാർഷികോൽപ്പന്ന വിപണന സമിതി മുറ്റത്തും ഇ-നാമിലും വിൽക്കുന്നു. നെല്ലിനും ഗോതമ്പിനും ഈ ചങ്ങല ശക്തം, മറ്റു വിളകൾക്ക് ദുർബലം — അതുകൊണ്ടാണ് ചർച്ചകളും സമരങ്ങളും തുടരുന്നത്. (→ English: minimum support price · buffer stock · Agricultural Produce Market Committee · हिन्दी: न्यूनतम समर्थन मूल्य · बफ़र स्टॉक · कृषि उपज मंडी समिति)

In exam EnglishPut together, the pieces of this part form a chain. The Commission for Agricultural Costs and Prices recommends and the Cabinet announces a minimum support price; the FCI and the states turn that price into real money for farmers through procurement; the grain becomes a buffer stock that feeds the ration system and steadies prices; and the rules of the Agricultural Produce Market Committee yards, e-NAM and the Essential Commodities Act shape what happens to everything the government does not buy. The chain works strongly for wheat and rice and weakly for most other crops, which is why schemes such as PM-AASHA, market reforms and the demand for a legal MSP remain live issues. Part 2 follows the procured grain into the public distribution system and the National Food Security Act, 2013.

Exam traps

Recap

Practice questions

Q1. With reference to the minimum support price (MSP) in India, which one of the following statements is correct?

  1. MSP is fixed by the Commission for Agricultural Costs and Prices and is binding on private traders.
  2. MSP is announced by the Government on the recommendation of the CACP and has no statutory backing.
  3. MSP is announced only for wheat and paddy.
  4. MSP for sugarcane is announced as part of the 22 mandated crops.
Show answer

Answer: B. MSP is announced by the Government on the recommendation of the CACP and has no statutory backing.

The CACP recommends and the Cabinet Committee on Economic Affairs decides; no law makes MSP binding. The CACP does not fix it and private traders are not bound; MSP covers 22 crops, not just wheat and paddy; and sugarcane has a fair and remunerative price instead of an MSP.

Q2. Consider the following statements regarding cost concepts used by the CACP:
1. Cost A2+FL includes the rental value of owned land.
2. Cost C2 is higher than cost A2+FL for the same crop.
Which of the statements given above is/are correct?

  1. 1 only
  2. 2 only
  3. Both 1 and 2
  4. Neither 1 nor 2
Show answer

Answer: B. 2 only

Statement 1 is wrong: A2+FL adds only the imputed value of family labour to paid-out costs; rent on owned land comes in only at C2. Statement 2 is correct: C2 adds owned land rent and interest on owned capital to A2+FL, so it is higher. So '1 only', 'Both' and 'Neither' are wrong.

Q3. Under the Decentralised Procurement scheme introduced in 1997-98,

  1. the FCI buys grain directly from farmers in every district
  2. private traders are licensed to procure grain at MSP for the PDS
  3. a participating state procures, stores and distributes grain, and the Centre bears the cost
  4. states are required to pay a bonus above MSP
Show answer

Answer: C. a participating state procures, stores and distributes grain, and the Centre bears the cost

Decentralised procurement shifts buying, storage and distribution to the state, with the Centre meeting the cost and taking any surplus. It is not FCI buying in every district (that describes centralised procurement), it does not license private traders, and it imposes no bonus requirement.

Q4. Match the schemes with their features:
A. Price Support Scheme — 1. Pays farmers the gap between MSP and the market price
B. Price Deficiency Payment Scheme — 2. FCI sells surplus grain to bulk buyers
C. Open Market Sale Scheme (Domestic) — 3. Online platform linking mandis
D. e-NAM — 4. Physical purchase of pulses, oilseeds and copra at MSP
Select the correct answer using the code given below:

  1. A-4, B-1, C-2, D-3
  2. A-1, B-4, C-2, D-3
  3. A-4, B-2, C-1, D-3
  4. A-2, B-1, C-4, D-3
Show answer

Answer: A. A-4, B-1, C-2, D-3

The Price Support Scheme buys pulses, oilseeds and copra at MSP; the Price Deficiency Payment Scheme pays the price gap without buying; OMSS (D) sells surplus FCI grain; and e-NAM is the online market linking mandis. The other codes swap at least two of these.

Q5. Consider the following statements:
1. Agriculture and 'markets and fairs' are subjects in the State List of the Seventh Schedule.
2. The Model APMC Act of 2003 was a central law binding on all states.
Which of the statements given above is/are correct?

  1. 1 only
  2. 2 only
  3. Both 1 and 2
  4. Neither 1 nor 2
Show answer

Answer: A. 1 only

Statement 1 is correct: both are State List entries, which is why states make APMC laws. Statement 2 is wrong: the Model Act was a template the Centre circulated for states to adopt if they chose, not a law passed by Parliament. So '2 only', 'Both' and 'Neither' are wrong.

Q6. The Commission for Agricultural Costs and Prices, while recommending MSP, takes into account which of the following?
1. Cost of production
2. Inter-crop price parity
3. Terms of trade between agriculture and non-agriculture
4. The likely effect on consumers
Select the correct answer using the code given below:

  1. 1 and 2 only
  2. 1, 3 and 4 only
  3. 2, 3 and 4 only
  4. 1, 2, 3 and 4
Show answer

Answer: D. 1, 2, 3 and 4

The CACP weighs all four, along with demand and supply and domestic and international price trends. Each of the other options leaves out at least one factor the Commission considers, so they are wrong.

Q7. Consider the following statements about the Food Corporation of India:
1. It was set up under the Food Corporations Act, 1964.
2. It sells surplus wheat to bulk buyers under the Open Market Sale Scheme (Domestic).
Which of the statements given above is/are correct?

  1. 1 only
  2. 2 only
  3. Both 1 and 2
  4. Neither 1 nor 2
Show answer

Answer: C. Both 1 and 2

Both are correct: the FCI was set up in 1965 under the 1964 Act, and it releases surplus stock through OMSS (Domestic) to cool prices. So '1 only', '2 only' and 'Neither' are wrong.

Q8. Which one of the following statements about the farm laws of 2020 is correct?

  1. They gave statutory backing to MSP for all 22 mandated crops.
  2. They included an amendment to the Essential Commodities Act and were repealed in 2021.
  3. They abolished e-NAM and replaced it with private markets.
  4. They were struck down by the Supreme Court as unconstitutional.
Show answer

Answer: B. They included an amendment to the Essential Commodities Act and were repealed in 2021.

One of the three laws amended the Essential Commodities Act, and all three were repealed by the Farm Laws Repeal Act, 2021. They did not make MSP statutory, they did not abolish e-NAM, and the Supreme Court only stayed them in January 2021; it did not strike them down.

All parts

Study this in the Upscore app to keep notes, save it for revision, track your practice scores and follow a plan to the exam date. It's free.

Study this in the app →

Sources